Góc nhìn Liên thị trường 03/03 - Thị trường vẫn trong giai đoạn thận trọng trước các tin tức quan trọng tuần sau

Góc nhìn Liên thị trường 03/03 - Thị trường vẫn trong giai đoạn thận trọng trước các tin tức quan trọng tuần sau

Góc nhìn Liên thị trường 03/03 - Thị trường vẫn trong giai đoạn thận trọng trước các tin tức quan trọng tuần sau

Ngọc Hải DNH

Active Member
781
1,387
Tuần tới chúng ta sẽ chờ đón số liệu báo cáo lao động và sau đó sẽ đến với các số liệu lạm phát trước khi chờ đợi FED công bố lãi suất. Do vậy có thể tâm lý thị trường trong thời điểm này vẫn trong giai đoạn thận trọng.

TIN TỨC THỊ TRƯỜNG


Thị trường chứng khoán Mỹ ngày 2/3 đồng loạt đi lên khi nhà đầu tư phớt lờ những lo ngại về lãi suất sẽ tăng lên trong cuộc họp của Fed ngày 21 – 22/3 tới đây.

Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones tăng 342 điểm, tương đương 1,05%, và lấy lại mốc 33.000. Cổ phiếu Salesforce vọt lên 11,5% và hỗ trợ đắc lực cho Dow Jones sau khi công ty phần mềm này công bố kết quả kinh doanh của quý kết thúc vào ngày 31/1 cũng như dự báo hoạt động trong thời gian tới đều khả quan hơn kỳ vọng của giới phân tích.

S&P 500 tăng 0,76% lên 3.981 điểm. Chỉ số thiên về công nghệ Nasdaq Composite tăng ít nhất với tỷ lệ 0,73%, kết phiên ở 11.463 điểm.

Các chỉ số diễn biến tiêu cực trong buổi sáng. Đến buổi chiều, thị trường đảo chiều đi lên sau khi ông Raphael Bostic, Chủ tịch chi nhánh Atlanta của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed), cho biết ông “nhiệt liệt” ủng hộ việc tiếp tục tăng lãi suất thêm 25 điểm cơ bản (bps) trong cuộc họp ngày 21 – 22/3 tới.

Ngày 1/3 vừa qua, ông Neel Kashkari, Chủ tịch chi nhánh Minneapolis của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed), cho biết ông “sẵn sàng xem xét” phương án nâng lãi suất mạnh hơn trong cuộc họp chính sách ngày 21 – 22/3 sắp tới, “có thể là 25 hoặc 50 điểm cơ bản”.

Như vậy, quan điểm nâng lãi suất 25 bps của ông Bostic là ôn hòa hơn so với một số quan chức khác của Fed, cũng là mức điều chỉnh lãi suất tối thiểu của ngân hàng trung ương Mỹ.

Lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ tiếp tục đi lên, kỳ hạn 10 năm vượt ngưỡng 4%, như thể hiện trong biểu đồ bên dưới. Kỳ hạn hai năm chạm mức cao nhất trong hơn một thập kỷ. Lợi suất tăng mạnh cùng với những lo ngại về việc Fed tiếp tục thắt chặt tiền tệ là những nguyên nhân khiến chứng khoán Mỹ đi xuống trong ba tuần qua.

Theo đưa tin từ Reuters, các quan chức Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) đang phải căng não suy nghĩ xem loạt dữ liệu kinh tế gần đây có ý nghĩa gì. Trong tháng 1, số liệu lạm phát, việc làm và chi tiêu tiêu dùng đều nóng hơn dự kiến.

Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) đặt mục tiêu lạm phát 2% để ổn định giá cả của nền kinh tế Mỹ. Nhiều ngân hàng trung ương khác cũng đều lựa chọn con số trên làm lạm phát mục tiêu.

Theo Bloomberg, với Fed, lạm phát ở mức 2% ứng với mức tăng giá cả vừa phải, không quá nhanh, không quá chậm. Giá cả tăng vừa phải giúp doanh nghiệp tăng cường sản xuất thêm nhiều hàng hóa, nhưng cũng không khiến túi tiền của người tiêu dùng bị ảnh hưởng quá nhiều.

Có 190.000 đơn xin trợ cấp thất nghiệp lần đầu trong tuần kết thúc vào ngày 25 tháng 2, dữ liệu hàng tuần do Bộ Lao động Mỹ (DOL) công bố hôm thứ 5. Con số này tiếp nối kết quả 192.000 của tuần trước và tốt hơn một chút so với kỳ vọng của thị trường là 195.000.

Các chi tiết khác của công bố tiết lộ rằng tỷ lệ thất nghiệp có bảo hiểm được điều chỉnh trước theo mùa là 1,1% và mức trung bình động 4 tuần là 193.000, tăng 1.750 so với mức trung bình chưa được điều chỉnh của tuần trước.

"Chi phí nhân công trên mỗi đơn vị sản phẩm trong lĩnh vực kinh doanh phi nông nghiệp đã tăng 3,2% trong quý 4 năm 2022, phản ánh mức lương theo giờ tăng 4,9% và năng suất tăng 1,7%" - Cục Thống kê Lao động Mỹ (BLS) đã báo cáo vào thứ 5. Con số này cao hơn nhiều so với kỳ vọng của thị trường là tăng 1,6%.

"Chi phí nhân công trên mỗi đơn vị sản phẩm tăng 6,3% trong bốn quý vừa qua," BLS lưu ý thêm trong công bố của mình và cho biết năng suất lao động của khu vực kinh doanh phi nông nghiệp đã tăng 1,7% trong quý IV năm 2022.

Thống đốc Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) Christine Lagarde, trong một cuộc phỏng vấn với truyền hình Tây Ban Nha hôm thứ 5, đã đề cập đến các chủ đề như tác động kinh tế của cuộc chiến ở Ukraine, giá cả tăng và lãi suất cao.

“Khả năng tăng lãi suất 50 điểm cơ bản trong tháng này vẫn đang được cân nhắc vì lạm phát vẫn còn quá cao.”

“Chúng tôi phải sử dụng tất cả các công cụ có sẵn để giảm lạm phát.” “Con đường lãi suất trong tương lai sẽ phụ thuộc vào dữ liệu.” “Chúng tôi sẽ làm những gì cần thiết để đưa lạm phát xuống mục tiêu 2%.” “Sẽ là một sai lầm nếu so sánh tình hình giá cả ở châu Âu với Mỹ.” “Chúng ta vẫn phải theo đuổi lãi suất cao hơn, chưa biết mức đỉnh”. “Chúng tôi sẽ phải duy trì lãi suất ở mức cao hơn trong một khoảng thời gian.” “Việc quyết định các điều kiện thế chấp không nằm trong tay của ECB.”

>> Bài hay: https://traderviet.org/t/bay-phien-a-kiem-20-pips-moi-ngay-lieu-co-don-gian.1075/

GÓC NHÌN LIÊN THỊ TRƯỜNG


Tâm lý thị trường chứng khoán có phần tích cực trở lại sau một số đánh giá của các thành viên FED về khả năng ủng hộ tăng 25 điểm cơ bản, thay vì nâng đến 50 điểm cơ bản như thị trường vẫn đang pricing hiện tại.

Với các đánh giá trên các nhà đầu tư chứng khoán có phần nhẹ nhõm hơn khi lãi suất sẽ tăng vừa phải, do vậy chúng ta có thể đánh giá được rằng phản ứng hiện tại của thị trường chứng khoán phụ thuộc nhiều vào diễn biến tình hình lãi suất hiện tại.

upload_2023-3-3_8-44-7.png


Chỉ số SPX hiện đang ở dưới đường kháng cự xu hướng ngắn hạn và vẫn trong một trend giảm khi thị trường vẫn dành nhiều quan tâm cho lãi suất và với tình hình hiện tại gần như FED sẽ tăng ít nhất 25 điểm cơ bản và do đó khả năng để thị trường chứng khoán đảo chiều tăng mạnh có thể sẽ không nhiều.

Diễn biến tâm lý thị trường tiếp tục tích cực với các kỳ vọng tăng lãi suất được thể hiện ở đồ thị lợi suất trái phiếu hiện tại khi lợi suất trái phiếu các kỳ hạn 2 năm và 10 năm tiếp tục đà tăng, diễn biến này thể hiện rõ kỳ vọng của thị trường trong thời điểm hiện tại về khả năng FED tiếp tục thắt chặt chính sách tiền tệ hơn nữa.

Khi lãi suất tiếp tục đà tăng có thể trong giai đoạn lạm phát toàn cầu tăng cao thì dòng tiền sẽ có nhiều động lực quay trở lại nắm giữ đồng USD hơn. Đồng USD có nhiều khả năng sẽ còn duy trì đà tăng sau khi đã điều chỉnh về vùng hỗ trợ.

upload_2023-3-3_8-55-4.png


Phân tích dưới góc nhìn Liên thị trường cho thấy được xu hướng tăng của Lợi suất trái phiếu hiện tại đang đóng vai trò như một công cụ chỉ báo sớm để dự đoán xu hướng tăng phục hồi của đồng USD. Lãi suất đồng USD tăng cao làm thu hút dòng tiền quay trở lại Mỹ.

Phân tích kỹ thuật chỉ số DXY hiện đang ở dưới đỉnh cũ là kháng cự hiện tại 105.5, đây là vùng kháng cự quan trọng cho xu hướng tăng do đó nếu vượt qua được trong bối cảnh thị trường tiếp tục kỳ vọng FED tăng lãi suất mạnh tay thì xu hướng tăng sẽ được rõ ràng hơn. Kỳ vọng USD sẽ có thể đạt đến ngưỡng 108-109 trong tháng 3.

NHẬN ĐỊNH GIÁ VÀNG


Giá vàng thế giới rạng sáng hôm nay gần như đứng yên với giá vàng giao ngay giảm 0,9 USD xuống còn 1.835,9 USD/ ounce. Vàng tương lai giao dịch lần cuối ở mức 1.840,5 USD/ ounce, giảm 4,9 USD so với rạng sáng ngày trước đó.

Sau khi thoát khỏi mức thấp nhất trong 9 tuần vào đầu tuần, thị trường vàng đang chứng kiến một số giao dịch mua kỹ thuật mới, đẩy giá lên mức kháng cự quanh 1.850 USD/ ounce. Theo một nhà phân tích thị trường, đây có thể là khởi đầu của một động thái tăng giá lớn hơn vì Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) khó có thể đưa lạm phát trở lại mục tiêu 2%.

Tâm điểm của giới đầu tư và cả các nhà phân tích vẫn là dữ liệu kinh tế Mỹ và cách nó tác động đến chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed).

Mặc dù vàng được coi là công cụ hữu hiệu để chống lạm phát, nhưng khi lãi suất cao hơn sẽ làm tăng chi phí nắm giữ vàng, ảnh hưởng tiêu cực lên nhu cầu đối với kim loại quý này.

upload_2023-3-3_9-1-29.png


Phân tích dưới góc nhìn Liên thị trường giá Vàng hiện đang đi ngang trong biên độ tích lũy 1820-1845 trùng với thời điểm thị trường đang chờ đợi cuộc họp chính sách tiền tệ của FED. Trong thời điểm này chúng ta nhận thấy đà tăng của USD đã trở lại và xu hướng tăng của lợi suất trái phiếu vẫn tiếp diễn do đó nhiều khả năng những tín hiệu từ sự tương quan liên thị trường kia sẽ có thể hỗ trợ giá Vàng điều chỉnh giảm trở lại.

Phân tích kỹ thuật hiện cho thấy vùng kháng cự 1845 đang tương đối vững và phiên sáng nay đã có những tín hiệu điều chỉnh giảm nhẹ báo hiệu khả năng Vàng có thể quay đầu giảm hình thành mẫu hình 2 đỉnh ngắn hạn hướng về vung 1820 trước khi kết thúc tuần và chờ đợi số liệu báo cáo lao động tuần tới.

>> Bài hay: https://traderviet.org/t/cau-chuyen-con-ran-va-cai-cua-goc-nhin-cua-mot-trader-thua-lo.17629/

NHẬN ĐỊNH GIÁ DẦU


Giá dầu đã tăng nhẹ trong phiên giao dịch khá biến động ngày 2-3. Sự leo dốc của giá dầu được thúc đẩy bởi các dấu hiệu phục hồi kinh tế mạnh mẽ của nhà nhập khẩu dầu thô hàng đầu Trung Quốc và lo ngại giảm bớt về các đợt tăng lãi suất mạnh mẽ của Mỹ.

Giá dầu Brent giao tháng 5 tăng 44 cent, tương đương 0,5%, lên mức 84,75 USD/thùng. Giá dầu WTI của Mỹ tăng 47 cent, tương đương 0,6%, lên mức 78,16 USD/thùng.

Giá dầu thô phục hồi trong phiên giao dịch vừa qua do lo ngại về dự trữ dầu thô của Mỹ tăng và lo ngại về việc tăng lãi suất nhiều hơn ở châu Âu có khả năng ảnh hưởng đến tăng trưởng, làm giảm mức tăng trong tuần này nhờ các dấu hiệu phục hồi kinh tế mạnh mẽ ở Trung Quốc.

Cả hai hợp đồng đều tăng khoảng 1% trong phiên trước đó sau khi dữ liệu cho thấy hoạt động sản xuất tại Trung Quốc trong tháng 2 tăng với tốc độ nhanh nhất trong hơn một thập kỷ, thêm bằng chứng về sự phục hồi kinh tế của nền kinh tế lớn thứ hai thế giới sau khi dỡ bỏ các biện pháp kiểm soát nghiêm ngặt do COVID-19.

Theo Oilprice, các nhà phân tích kỳ vọng nhu cầu dầu của Trung Quốc sẽ tăng và dẫn đến sản lượng nhập khẩu kỷ lục trong năm nay. Một số công ty tư vấn năng lượng nhận định nhập khẩu dầu của Trung Quốc có thể tăng từ 500.000 thùng/ngày đến 1 triệu thùng/ngày trong năm nay, đạt 11,8 triệu thùng/ngày.

Lạm phát tại khu vực đồng Euro đã tăng trong tháng 2 lên mức cao hơn dự kiến hàng năm là 8,5%, theo ước tính ban đầu từ cơ quan thống kê của Liên minh châu Âu (EU).

Biên bản của ECB ngày 2-3 cho thấy Ngân hàng Trung ương ECB có thể tiếp tục tăng lãi suất sau cuộc họp dự kiến sẽ diễn ra sau hai tuần nữa.

upload_2023-3-3_9-7-32.png


Phân tích kỹ thuật hiện tại cho thấy giá Dầu đã tăng trên vùng kháng cự 83$/thùng và đang đi ngang dưới mức đỉnh cũ 86$/thùng.

Hiện giá chưa có động lực để vượt qua được mức kháng cự này do đó có thể xu hướng sẽ chưa thật sự rõ ràng hoặc có thể khi đồng USD phục hồi tăng thì giá Dầu sẽ có những tín hiệu hạ nhiệt nhất định.

Hiện giá Dầu đang hình thành những mẫu nến đi ngang thận trọng, nếu giá phá vỡ trendline hỗ trợ ở vùng 84$/thùng hiện tại có thể xu hướng giảm sẽ hình thành và giá sẽ tiếp tục đi ngang trong biên độ từ 80-86$/thùng.

Good luck!

Bài viết được tài trợ bởi XM - công ty Fintech được cấp phép và kiểm soát, với 13 năm kinh nghiệm. Xem chi tiết tại đây
[TBODY] [/TBODY]
 

Giới thiệu sách Trading hay
Thực Hành Phân tích Fibonacci

Tác giả sách là cựu trader quản lý quỹ kiêm học giả CMT. Sách đoạt giải và được xuất bản bởi Bloomberg Press. Sách khái quát từ cơ bản đến chuyên sâu về FIbonacci Trading

BÌNH LUẬN MỚI NHẤT

  • TraderLC trong Hội Trader giao dịch Quỹ 2,211 Xem / 32 Trả lời
  • Mạc An trong Phân tích Forex - Vàng - Hàng hóa 215 Xem / 12 Trả lời
  • DuongHuy trong Phân tích Forex - Vàng - Hàng hóa 101 Xem / 5 Trả lời
  • DuongHuy trong Phân tích Forex - Vàng - Hàng hóa 482 Xem / 38 Trả lời
  • DuongHuy trong Hệ thống giao dịch - Trading system 37,563 Xem / 19 Trả lời
  • AdBlock Detected

    We get it, advertisements are annoying!

    Sure, ad-blocking software does a great job at blocking ads, but it also blocks useful features of our website. For the best site experience please disable your AdBlocker.

    Back
    Bên trên