Làm thế nào để trader vượt qua giai đoạn drawdown (sụt giảm tài khoản) - phần không thể thiếu của trading?

Xin chào cả nhà!

Steven Goldstein là một trong những chuyên gia đào tạo các nhà giao dịch chuyên nghiệp hàng đầu thế giới như các trader giao dịch cho các quỹ đầu tư lớn. Steven Goldstein cũng là một nhà giao dịch với hơn 25 năm kinh nghiệm trên thị trường.

Steven cũng đồng tổ chức AlphaMind Podcast cực kỳ phổ biến và các bài giảng về Tài chính hành vi cho chương trình Society of Technical Diploma tại Trường Kinh tế London. Ông đã tạo ra một cộng đồng giao dịch, chia sẻ các kiến thức về tài chính và đầu tư của riêng mình.

Sau đây là chia sẻ của Steven Goldstein về cách một trader có thể đưa bản thân vượt qua giai đoạn drawdown (sụt giảm tài khoản).


Tất cả các trader đều phải trải qua giai đoạn drawdown (sụt giảm tài khoản) kéo dài hoặc thỉnh thoảng bị drawdown nặng.

Dù đau đớn tột cùng, nhưng các khoản drawdown lại là một phần bình thường của trading. Không có chúng bạn sẽ không bao giờ thành công được!

Tuy nhiên, sự thật đó cũng không thể ngăn trader chúng ta khỏi bị tổn thương. Nhưng, không chỉ đơn thuần tác động đến kết quả P&L của bạn, mà chính ảnh hưởng của khoản drawdown đến tư duy của bạn mới có khả năng gây tổn hại nhiều hơn đến hiệu suất.


Mặc dù chúng ta thường hay đánh đồng các đợt drawdown với thua lỗ và thất bại, nhưng bạn nên nhớ rằng, các đợt drawdown không phải là thất bại (trừ khi, hoặc cho đến khi, chúng ta cho phép chúng tàn phá tâm trí và quy trình của chúng ta).

Drawdown cũng không phải là sai lệch, chúng chỉ đơn thuần là một phần của trading, một phần của việc chấp nhận rủi ro, một phần của việc đối mặt với sự không chắc chắn cực độ sẽ luôn xảy ra của thị trường.

Tuy nhiên, khi biết điều này, nó cũng không giúp cho việc chấp nhận các khoản drawdown dễ dàng hơn. Chúng ta có xu hướng không thể chọn cách chúng ta phản ứng với chúng, mà thay vì thế, suy nghĩ và cảm xúc của chúng ta thường đưa ra những lựa chọn đó cho chúng ta.

Đó là lý do tại sao việc có một cách tiếp cận để tự quản lý trong giai đoạn drawdown nên là một điểm mấu chốt trong quy trình giao dịch của bạn. (Tôi đoán, giống như hầu hết mọi người, trong giai đoạn drawdown, bạn cũng không có kế hoạch cho giao dịch của bạn và cho bản thân bạn. Nếu bạn có kế hoạch, thì xin chúc mừng, bạn thuộc một phần của thiểu số rất nhỏ.)

Việc có cấu trúc, quy tắc và định hướng cho bản thân và hành vi giao dịch của bạn là điều cần thiết để giúp bạn duy trì sự cân bằng trong giai đoạn drawdown và quay trở lại "trạng thái tối ưu của tư duy giao dịch" sau những đợt drawdown.



Dưới đây là tập hợp một số phương pháp mà các trader thành công thực hiện:

1. Viết nhật ký giao dịch: Là một phần của quy trình duy trì sự sáng suốt và theo dõi hành vi.

2. Đánh giá quy trình: Nhìn lại những gì bạn đã làm để đánh giá giao dịch của mình (có lẽ với sự trợ giúp của nhật ký giao dịch).

3. Thoát khỏi giao dịch: Khi bạn nhận ra rằng mình đang mắc kẹt trong các giao dịch vì những lý do sai lầm, hãy thoát lệnh. Đừng lo lắng về việc giao dịch đó sẽ đảo chiều sau khi bạn thoát lệnh, vì đó không phải là vấn đề. Vấn đề là bạn đang mắc kẹt trong một giao dịch tồi tệ, có thể nằm ngoài quy trình của bạn, chẳng hạn như "giao dịch từ hy vọng", và bây giờ nó hoàn toàn không đồng điệu với thị trường. "Mặc kệ nó, hãy cứ thoát ra" là câu thần chú được sử dụng bởi một trader rất thành công mà tôi đã làm việc cùng.


4. Bỏ đi, chậm lại, giảm quy mô, đặc biệt nếu bạn đang trong tình trạng drawdown "xuất huyết": Một trader mà tôi biết gọi nó là hành động "Cut and Run" (chạy trốn khỏi một tình hình nguy hiểm). Anh mô tả điều này là cần thiết cho sự thành công lâu dài của mình, hơn là việc đoán đúng thị trường. Điều này cũng tương tự như việc thoát lệnh ở trên, những không liên quan đến một giao dịch đơn lẻ, mà là một chuỗi giao dịch tồi tệ.

5. Tham gia vào các hoạt động giúp tâm tĩnh lặng: Chạy bộ, tập thể dục, chơi gôn, thiền chánh niệm, đi bộ, tĩnh tâm. Những thứ ngắt kết nối bạn khỏi màn hình, dữ liệu, điện thoại và những giọng nói văng vẳng bên trong đầu bạn sẽ luôn hữu ích.



6. Điểm dừng cá nhân: Một số người sẽ có giới hạn "lợi nhuận" và "thua lỗ" cho mình (hầu hết các quỹ phòng hộ đều có). Một vài người tôi biết thậm chí còn lập biểu đồ cho kết quả P&L của họ. Tôi có quen một trader mà anh ta sẽ giảm quy mô hoặc thoát khỏi tất cả các vị thế của mình nếu đường trung bình động P&L trong ngắn hạn của anh giảm quá xa so với đường trung bình động P&L trong dài hạn, thậm chí dừng giao dịch trong một hoặc hai tuần.

7. Tìm kiếm các dấu hiệu "Điên rồ trong giai đoạn drawdown": Có những hành vi "cờ đỏ" có thể báo hiệu bạn đang "mắc kẹt trong tình trạng drawdown". Chúng ta thường nhận thấy những dấu hiệu này ở người khác, nhưng hiếm khi nhìn thấy chúng ở chính mình. Đó là mức độ tự nhận thức mạnh mẽ. Trên thực tế, đó là một "siêu kỹ năng"!


8. Chia sẻ và cởi mở: Hãy nói chuyện với những người khác, đừng khép mình lại và chỉ nhìn chằm chằm vào màn hình (đó là điều tồi tệ nhất bạn có thể làm, theo nghĩa đen, và cũng là một trong những ví dụ về sự "Điên rồ trong giai đoạn drawdown").

9. Hãy thực tế: Đừng chỉ mong đợi hồi phục ngay lập tức. Suy nghĩ của bạn có thể bị xáo trộn trong một thời gian, vì vậy hãy chậm lại một chút, thả lỏng bản thân, để bạn từ từ đồng bộ lại với thị trường, đặc biệt là trong các điều kiện thị trường biến động chậm hoặc biến động thấp.

10. "Reset" bản thân: Hãy nhớ lại những lý do "tại sao" hoặc "mục đích" của bạn. Xem lại cẩm nang giao dịch (playbook) của bạn. Nhắc nhở bản thân về các chiến lược, phương pháp, cách tiếp cận ưa thích của bạn để tìm ra giao dịch "giá trị" và sau đó, hãy làm những gì bạn làm tốt để cho phép bạn kiếm tiền từ những giao dịch "giá trị" đó. Cứ thế, hãy làm việc theo quy trình đó một lần nữa.


Cảm ơn bạn vì đã dành thời gian để đọc bài viết này!


Đừng quên THẢ TIM, SHARE VÀ COMMENT để ủng hộ mình nhiều hơn nữa nhé!! Nice day cả nhà