Góc nhìn Liên thị trường 31/05 - Tâm lý thận trọng khi thị trường vẫn còn lo lắng về trần nợ sẽ gặp khó khăn ở Quốc hội

Hiện tâm lý thị trường vẫn còn những sự thận trọng nhất định sau khi các thông tin về thỏa thuận trần nợ vẫn cần Quốc hội thông qua và chờ đợi số liệu báo cáo lao động trong cuối tuần này.

TIN TỨC THỊ TRƯỜNG

Theo CNBC, trong phiên giao dịch ngày 30/5, chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones mất 51 điểm, tương đương với 0,15% và đóng cửa với 33.043 điểm. S&P tăng 0,002%, chốt phiên ở mức 4.206 điểm. Chỉ số Nasdaq Composite tăng 0,32%, đạt 13.017 điểm. Vào đầu phiên, chỉ số này từng đi lên tới 1,4%.

Tổng thống Joe Biden và Chủ tịch Hạ viện Kevin McCarthy đã đạt được thỏa thuận đình chỉ trần nợ vào cuối tuần trước. Quốc hội Mỹ sẽ bỏ phiếu về dự luật trên sớm nhất vào ngày 31/5. Để dự luật được thông qua, cần có sự ủng hộ từ cả Đảng Cộng hòa và Đảng Dân chủ.

Những cuộc đàm phán kéo dài giữa Nhà Trắng và các nhà lãnh đạo Quốc hội đã khiến thị trường lo ngại rằng một vụ vỡ nợ có thể xảy ra. Bất chấp việc hai bên đã đạt được thỏa thuận sơ bộ, con đường để thông qua dự luật tại Hạ viện vẫn còn chông gai trong bối cảnh xuất hiện sự phản đối ngày càng gia tăng trong nội bộ Đảng Cộng hòa.

Lo ngại về khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) tiếp tục nâng lãi suất cũng đè nặng lên tâm lý các nhà đầu tư. Theo công cụ FedWatch của CME Group, thị trường đang kỳ vọng Fed sẽ tiếp tục thắt chặt vào tháng tới với xác suất là 68,8%. Tỷ lệ này đã tăng trong những ngày gần đây sau một loạt tuyên bố từ các nhà lãnh đạo Fed.

Tâm lý người tiêu dùng ở Mỹ suy yếu nhẹ trong tháng 5 với Chỉ số niềm tin người tiêu dùng của Conference Board giảm xuống 102,3 từ 103,7 trong tháng 4 (được sửa đổi từ 101,3).

Các chi tiết khác của công bố tiết lộ rằng Chỉ số tình hình hiện tại đã giảm xuống 148,6 từ 151,8 và Chỉ số kỳ vọng người tiêu dùng hầu như không thay đổi ở mức 71,5.

Cuối cùng, kỳ vọng lạm phát của người tiêu dùng trong một năm đã giảm xuống 6,1% trong tháng 5 từ mức 6,2% trong tháng 4.

“Theo biên bản cuộc họp mới nhất của FOMC (được công bố vào ngày 25 tháng 5, 2 giờ sáng SGT), trong khi các nhà hoạch định chính sách của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) trong cuộc họp của Ủy ban Thị trường mở Liên bang (FOMC) ngày 2 tháng 5 năm 2023, nhất trí tăng Tỷ lệ mục tiêu của quỹ Fed (FFTR) thêm 25 điểm cơ bản lên 5,00% -5,25%, nhưng vẫn chưa có thỏa thuận chung về động thái tiếp theo.”

“Nhớ lại trong quyết định chính sách tháng 5, Fed đã thực hiện một thay đổi đáng kể trong định hướng chuyển tiếp của tuyên bố chính sách tiền tệ (MPS), khi họ loại bỏ một phần quan trọng trong tuyên bố của FOMC, 'một số công ty chính sách bổ sung có thể phù hợp' (từ biên ản cuộc họp của FOMC từ tháng 3) và thay thế bằng 'Để xác định mức độ mà công ty chính sách bổ sung có thể phù hợp để đưa lạm phát trở lại mức 2 phần trăm theo thời gian,

Ủy ban sẽ tính đến việc thắt chặt chính sách tiền tệ tích lũy, độ trễ mà chính sách tiền tệ ảnh hưởng đến hoạt động kinh tế và lạm phát cũng như sự phát triển kinh tế và tài chính.



GÓC NHÌN LIÊN THỊ TRƯỜNG

Tâm lý thận trọng hiện tại được thể hiện qua chỉ số chứng khoán, đồ thị chỉ số SPX đại diện thị trường chứng khoán đã vượt qua được kháng cự là đỉnh cũ 4196 điểm và có thể đây là mức hỗ trợ cho xu hướng tăng nếu như Quốc hội Mỹ thông qua trần nợ công



Trong khi đó lợi suất trái phiếu điều chỉnh giảm do các lo ngại vẫn còn những điểm chưa được thông qua, điều này khiến tâm lý thị trường thay đổi theo hướng từ tích cực sang thận trọng. Tâm lý thận trọng này có thể sẽ vẫn còn kéo dài trong vài phiên tới khi thị trường còn chờ đợi báo cáo lao động, từ đó sẽ đưa ra các đánh giá về khả năng FED tăng lãi suất trong tháng 6

Hiện có nhiều đánh giá FED sẽ tăng lãi suất trong tháng 6 thêm 25 điểm cơ bản, tuy nhiên theo đánh giá vẫn còn có những sự thận trọng khi tin tức quan trọng hiện vẫn chưa được công bố do đó thị trường sẽ cần chờ đợi để theo dõi thêm diễn biến tin tức để có thêm dữ liệu cho các dự báo hiện tại.

Trong khi lợi suất trái phiếu giảm trở lại đang hỗ trợ cho xu hướng giảm của đồng USD trong biên độ điều chỉnh ngắn hạn. Trong phiên hôm qua đồng USD cũng đã có tín hiệu điều chỉnh giảm hạ nhiệt nhưng trong bối cảnh hiện tại chưa rõ các tin tức được công bố do đó cũng có thể chỉ số DXY sẽ chưa xác nhận được tín hiệu rõ ràng



Tín hiệu nến hiện cho thấy giá đang có dấu hiệu tăng nhẹ nhưng vẫn ở dưới ngưỡng kháng cự 104.4, đây là mức xác nhận xu hướng tăng nếu vượt qua.

Phân tích kỹ thuật chỉ số DXY vẫn đang trong một biên độ tích lũy sau đà tăng mạnh do đó khi tâm lý thận trọng thì giá sẽ có thể chưa giảm ngay được. Hoặc với diễn biến này thì xu hướng tăng tiếp diễn vẫn sẽ là xu hướng chính.



NHẬN ĐỊNH GIÁ VÀNG

Nhìn về dài hạn, tâm lý lạc quan về vàng vẫn cao khi kim loại quý vẫn được hỗ trợ tốt bởi nhu cầu của các nhà đầu tư và đặc biệt là các ngân hàng trung ương. Kết quả một cuộc khảo sát của Hội đồng vàng thế giới mới đây cho thấy 24% ngân hàng trung ương dự định tăng lượng vàng nắm giữ vào năm 2023. “Sau mức mua vàng của ngân hàng trung ương ở mức cao trong lịch sử, vàng tiếp tục được các ngân hàng trung ương coi là tài sản dự trữ”, báo cáo cho biết.

Theo báo cáo, lạm phát cao hơn, bất ổn địa chính trị và lo lắng về lãi suất gia tăng là những lý do khiến vàng được các ngân hàng trung ương lựa chọn. "Thêm vào những lo ngại này là cuộc khủng hoảng ngành ngân hàng ở Mỹ và châu Âu bắt đầu vào đầu năm 2023". Các ngân hàng trung ương cũng thích vàng do vị trí lịch sử của nó, hoạt động trong thời kỳ khủng hoảng, kho lưu trữ giá trị, tài sản phòng ngừa lạm phát và rủi ro tài chính hệ thống và địa chính trị.

Kết quả cũng cho thấy tương lai lạc quan về vàng với 71% số ngân hàng được hỏi cho biết tỷ lệ nắm giữ vàng của ngân hàng trung ương toàn cầu sẽ tăng trong 12 tháng tới.



Phân tích giá Vàng hiện tại đang có tín hiệu giảm điều chỉnh nhưng đã vượt qua được mức kháng cự 1955 do đó có thể xu hướng tăng sẽ vẫn có thể tiếp diễn do tâm lý thận trọng trong phiên hôm nay.

Vùng hỗ trợ hiện tại 1950-1955 có thể là vùng chờ mua hướng đến mức 1970-1975$/oz

Chiến lược giao dịch theo đồ thị phân tích kỹ thuật hiện tại nhiều khả năng thiên về xu hướng tăng từ vùng hỗ trợ dự kiến ở trên do dó sẽ ưu tiên các chiến lược mua hơn cho đến khi các tin tức chính được công bố trong tuần này

Bên cạnh đó là xu hướng giảm của đồng USD và Lợi suất trái phiếu chính phủ đang có dấu hiệu xác nhận do đó cũng là yếu tố giúp cho tâm lý thị trường thay đổi.



NHẬN ĐỊNH GIÁ DẦU

Giá dầu ngọt nhẹ Mỹ (WTI) giao tháng 7 giảm 3,21 USD, hay 4,42%, xuống chốt phiên ở mức 69,46 USD/thùng tại New York. Giá dầu Brent giao cùng kỳ giảm 3,41 USD, hay 4,43%, xuống 73,54 USD/thùng tại London.

Thời hạn nợ gần trùng với cuộc họp ngày 4 tháng 6 của Tổ chức Các nước Xuất khẩu Dầu mỏ (OPEC) và các đồng minh bao gồm Nga, được gọi là OPEC+, và sự không chắc chắn về việc liệu họ có tăng cắt giảm sản lượng hay không trong bối cảnh giá sụt giảm gần đây cũng đang đè nặng lên. trên thị trường.

Bộ trưởng Năng lượng Ả Rập Saudi Abdulaziz bin Salman tuần trước đã cảnh báo những người bán khống đánh cược rằng giá dầu sẽ giảm rằng OPEC+ có thể cắt giảm sản lượng để hỗ trợ giá tăng.

Dữ liệu về lĩnh vực sản xuất và dịch vụ của Trung Quốc vào cuối tuần này cũng sẽ được xem xét kỹ lưỡng để tìm ra dấu hiệu phục hồi nhu cầu nhiên liệu tại quốc gia nhập khẩu dầu hàng đầu thế giới.



Phân tích kỹ thuật giá Dầu hiện tại đã phá vỡ hỗ trợ 71.55 $/thùng, khả năng giá sẽ hướng xuống vùng 67.5 $/thùng trong phiên hôm nay trước khi OPEC+ họp. Tâm lý thị trường đang gần như cho rằng OPEC+ sẽ tiếp tục cắt giảm sản lượng do đó nhiều khả năng giá sẽ chịu áp lực bán mạnh hơn.

Dự báo xu hướng giảm có thể tiếp diễn trong phiên hôm nay xuống vùng hỗ trợ 67.5 $/thùng

Good luck!